De twee bedrijven zijn overeengekomen dat IBM een speciale PowerPC-processor gaat ontwikkelen voor de nieuwe spelcomputer van Microsoft. De PowerPC-processor wordt ook al gebruikt in de GameCube van Nintendo. De aankondiging komt als een verrassing aangezien verwacht werd dat Microsoft voor Intel of AMD zou kiezen, die achter het net viste bij het contract over de huidige Xbox. De ontwikkeling van de Xbox 2 is in volle gang. Eerder werd al bekend dat ATI het grafische hart van de volgende Xbox 2 gaat verzorgen. Verwacht wordt dat in januari de Xbox 2 officieel wordt aangekondigd.