Volgens het bestuur van het bedrijf zal de reorganisatie gevolgen hebben voor een 'klein percentage' van de ongeveer 1200 werknemers die zich richten op productontwikkeling. Bovendien treft het alleen de Amerikaanse Palm-medewerkers. Hoeveel medewerkers gedwongen ontslagen zullen worden, is niet bekend.

Ondanks het succes van de Palm Treo, ziet het bedrijf zijn marktaandeel op de handheldmarkt dalen en is het genoodzaakt tot het nemen van kostenbesparende maatregelen. Onlangs verkocht het bedrijf al een kwart van de aandelen aan durfkapitalist Elevation Partners. Deze investeerder kocht voor 325 miljoen dollar 25 procent van de aandelen.

Volgens een woordvoerder van Palm was de reorganisatie al in gang gezet voordat Elevation Partners in het bedrijf investeerde. "Palm neemt nog steeds nieuwe mensen aan. We maken onze organisatie alleen hiërarchisch platter en doen aan herstructurering", aldus de zegsman.